ما الذي يمكن توقعه من البيتكوين وسوق التشفير مع بيانات مؤشر أسعار المستهلك (CPI) والوظائف الأمريكية هذا الأسبوع؟

رؤى رئيسية:

• من المتوقع أن يستمر تقلبات السعر في سوق التشفير هذا الأسبوع حيث ترتفع فرص إغلاق الحكومة الأمريكية في 14 فبراير إلى 70٪.
• تحذر 10x Research من أن سوق التشفير قد يواجه تصفية نهائية، مشيرة إلى ضعف المعنويات، وتدفقات ETF الخارجة، واسترداد العملة المستقرة.
• تُظهر البيانات على السلسلة تراكم بيتكوين قوي من قبل كبار الحائزين، بما في ذلك تدفق قياسي بلغ 66,940 BTC إلى محافظ المُراكمين.

يواجه سوق التشفير الأوسع اختباراً كبيراً هذا الأسبوع مع صدور أرقام التضخم من مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي. ستلعب عوامل الاقتصاد الكلي الأخرى مثل بيانات الوظائف الأمريكية دوراً أيضاً حيث يشهد سعر BTC تعافياً فوق 70,000 دولار خلال عطلة نهاية الأسبوع. سيكون من المثير للاهتمام معرفة ما إذا كان هذا الارتداد في BTC سيستمر من هنا.

سوق التشفير يراقب الأحداث الرئيسية هذا الأسبوع

يتجه سوق التشفير إلى أسبوع مليء بالبيانات والأرباح. من المتوقع أن تؤثر العديد من الإصدارات الاقتصادية الأمريكية والنتائج المؤسسية الرئيسية على أسعار الفائدة والأسهم والعملات المشفرة.

في يوم الاثنين 9 فبراير، من المقرر أن يجذب الاحتياطي الفيدرالي انتباه السوق حيث يرشح دونالد ترامب رسمياً كيفن وارش لخلافة جيروم باول كرئيس للاحتياطي الفيدرالي. إذا تمت الموافقة عليه، سيقدم وارش خبرة سابقة كمحافظ الاحتياطي الفيدرالي.

في 10 فبراير، سيتم الإعلان عن بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية التي توضح حالة السلع الاستهلاكية والطلب. علاوة على ذلك، في 11 فبراير، سيركز المستثمرون على تقرير الوظائف الأمريكي.

يبدو الوضع صعباً حيث سجلت الولايات المتحدة أكثر من 108,000 تخفيض وظيفي الشهر الماضي. إنه أسوأ شهر يناير من حيث التسريحات منذ الأزمة المالية العالمية عام 2009. أنهت أسواق الأسهم الأمريكية بقوة الأسبوع الماضي، حيث تجاوز مؤشر داو جونز 50,000. من المثير للاهتمام أن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب قال إن داو جونز يمكن أن يتضاعف إلى 100,000 بنهاية ولايته.

ينتهي الأسبوع بتقرير التضخم من مؤشر أسعار المستهلك (CPI) الأمريكي. يمكن لسوق التشفير أن يتوقع تقلبات متزايدة حيث تشكل بيانات الاقتصاد الكلي وأرباح الشركات التوقعات حول التضخم والسياسة النقدية وغيرها.

خطر آخر أمام سوق التشفير قد يكون إغلاق الحكومة الأمريكية. وفقاً لبيانات Polymarket، هناك فرصة بنسبة 70٪ لإغلاق الحكومة الأمريكية بحلول 14 فبراير. قد يحدد هذا نغمة الاتجاه السوقي القادم.

هل يمكن أن يواجه سوق التشفير تصفية نهائية قبل التعافي؟

لا يزال الباحثون في 10x Research يعتقدون أن سوق التشفير قد يواجه تصفية نهائية وسط تدفقات رأس المال الضعيفة والمعنويات. في أحدث تقرير لها، حللت الشركة تموضع المشتقات، والتقلبات، ومعدلات التمويل، ومؤشرات المعنويات، وتدفقات ETF والعملة المستقرة.

كررت 10x Research أنها حذرت الأسبوع الماضي من أن كسر بيتكوين دون 87,000 دولار يجب أن يؤخذ على محمل الجد. منذ ذلك الحين، انخفض بيتكوين بنحو 12٪، بينما انخفض الإيثريوم بنحو 17٪. هذا يؤكد الموقف الحذر للشركة.

تشير التدفقات الخارجية المستمرة من ETF ومخارج العملة المستقرة إلى أن المستثمرين لم يكونوا مستعدين بعد لشراء الانخفاض. لاحظ الباحثون أنه بينما تقترب المعنويات والمؤشرات الفنية من مستويات متطرفة، يظل الاتجاه الهبوطي الأوسع سليماً.

لاحظ الباحثون عدم وجود محفز صعودي واضح. وبالتالي، فإنه يتوقع أن يظل المتداولون يركزون على تقليص الرافعة المالية وفك المخاطر.

حيتان بيتكوين تعود إلى العمل؟

وفقاً لمنصة تحليلات البلوكتشين CryptoQuant، زاد كبار حائزي بيتكوين التراكم بشكل كبير خلال انخفاض السوق الأخير. وفقاً للشركة، دفع انخفاض السعر الحيتان إلى شراء كميات كبيرة من بيتكوين.

في 6 فبراير، تدفق حوالي 66,940 BTC إلى محافظ المُراكمين، مما يمثل أكبر تدفق في يوم واحد لهذه الدورة. قالت CryptoQuant إن الحركة تشير إلى تراكم استراتيجي من قبل كبار المستثمرين وسط ضعف السوق.

من ناحية أخرى، كانت منصة بينانس للتشفير تشتري المزيد من BTC من أموال SAFU للمستخدمين. أضافت منصة بينانس ما يقرب من 4,225 BTC، بقيمة حوالي 300 مليون دولار، إلى صندوق الأصول الآمنة للمستخدمين (SAFU)، وفقاً للبيانات على السلسلة.

تعزز عملية الشراء احتياطيات SAFU الخاصة بالمنصة. الشهر الماضي، قالت منصة بينانس إنها ستستثمر مليار دولار من أموال SAFU، وتدعمها باحتياطيات إضافية إذا لزم الأمر. تجد المنصة هذه فرصة مناسبة عن طريق شراء انخفاضات سعر بيتكوين.

ظهر المقال "ماذا تتوقع من بيتكوين وسوق التشفير مع بيانات مؤشر أسعار المستهلك والوظائف الأمريكية هذا الأسبوع؟" أولاً على The Market Periodical.