با تداوم روند نزولی قیمت بیت کوین و ارزش آن که همچنان زیر مرز ۹۰,۰۰۰ دلار باقی مانده است، بسیاری از معیارها و شاخص‌های کلیدی شروع به ورود به محدوده منفی کرده‌اندبا تداوم روند نزولی قیمت بیت کوین و ارزش آن که همچنان زیر مرز ۹۰,۰۰۰ دلار باقی مانده است، بسیاری از معیارها و شاخص‌های کلیدی شروع به ورود به محدوده منفی کرده‌اند

نسبت شارپ بیت کوین منفی می‌شود، اما تاریخ می‌گوید این مرحله می‌تواند مهم باشد

با ادامه حرکت قیمتی رو به کاهش ارز دیجیتال بیت کوین و قرار گرفتن ارزش آن همچنان زیر مرز 90,000 دلار، بسیاری از معیارها و اندیکاتورهای کلیدی در این سال جدید شروع به ورود به قلمرو منفی کرده‌اند. یکی از معیارهای اصلی که با شروع سال منفی شده است، نسبت شارپ BTC است که سطح ریسک این دارایی ارز دیجیتال پرچمدار را اندازه‌گیری می‌کند.

 یک فرصت کم‌ریسک نادر در بیت کوین ظاهر شده است

نوسان مداوم علیرغم چندین تلاش برای حرکت صعودی، حرکت قیمتی ارز دیجیتال بیت کوین را مختل کرده و دارایی را زیر مرز 100,000 دلار نگه داشته است. اگرچه بازار بیت کوین در نگاه اول آسیب‌پذیر به نظر می‌رسد، بررسی دقیق‌تر بازدهی تعدیل‌شده بر اساس ریسک، تصویر پیچیده‌تری را نشان می‌دهد.

Darkfost، یک کارشناس بازار و نویسنده در CryptoQuant، به بررسی عملکرد ریسک BTC از طریق نسبت شارپ پرداخته و یک تغییر عمده در بازار را آشکار کرده است. به گفته Darkfost، این ابزاری برای ارزیابی ریسک بر اساس نوسان و بازدهی یک دارایی است. با مقایسه این دو متغیر، تحلیلگران قادر به تعیین دوره‌هایی هستند که قرار گرفتن در معرض ریسک بیشتر یا کمتر است.

پس از تجزیه و تحلیل نسبت شارپ، این کارشناس فاش کرده است که این معیار پس از کاهش به -0.5 به قلمرو منفی وارد شده است، حرکتی که معمولاً در دوره‌های استرس یا انتقال بازار رخ می‌دهد. همانطور که در نمودار به اشتراک گذاشته شده توسط Darkfost مشاهده می‌شود، این معیار اکنون به یک منطقه کم‌ریسک تاریخی نزدیک می‌شود.

Bitcoin

به طور معمول، زمانی که نسبت شارپ به سطوح پایین می‌رسد، با دوره‌های پرریسک همراه است. با این حال، این بدان معناست که بازدهی برای ارز دیجیتال بیت کوین که ذاتاً نوسانی است، پایین بوده است. به عبارت دیگر، سرمایه‌گذاران در حالی که نوسان بالا باقی مانده، یک سری ضرر را تجربه کرده‌اند.

این تغییر ممکن است نشانه‌ای از ضعف در پویایی بازار بیت کوین باشد. با این حال، بیت کوین را به مناطقی نزدیک‌تر می‌کند که از نظر تاریخی با ریسک کاهشی کمتر و فرصت‌های بلندمدت‌تر همراه بوده‌اند.

Darkfost تأکید کرد که بهترین فرصت‌ها در بیت کوین معمولاً پس از آنکه ضررها قبلاً محقق شده و اصلاح توسط نوسان تشدید شده است، ظاهر می‌شوند. این روند منجر به افت‌های قابل توجه و بازدهی منفی می‌شود.

به همین دلیل، یک نسبت شارپ منفی، مانند کاهش فعلی به -0.5، ممکن است نشان‌دهنده یک فرصت مطلوب در بیت کوین باشد. در گذشته، بهترین فرصت‌های خرید هر زمان که این نسبت به منطقه کم‌ریسک بسیار پایین نشان داده شده در نمودار رسیده است، ظاهر شده‌اند.

آیا دارندگان بلندمدت اکنون BTC بیشتری می‌خرند؟

گزارشی از Axel Adler Jr.، محقق و نویسنده، نشان می‌دهد که دارندگان بلندمدت بیت کوین علیرغم نوسانات قیمت فعلی، انعطاف‌پذیری نشان می‌دهند. تجزیه و تحلیل Adler بر معیار فشار توزیع LTH در BTC متمرکز است که دچار یک تغییر کلیدی شده که می‌تواند مسیر بازار را شکل دهد.

داده‌ها نشان می‌دهند که شاخص فشار توزیع LTH به -1.628 کاهش یافته است، که به این معنی است که این معیار به منطقه انباشت منتقل شده است. این تغییر به فشار فروش حداقلی از سوی دارندگان بلندمدت BTC اشاره دارد که نشان‌دهنده اعتماد تجدیدشده در میان این گروه به چشم‌اندازهای دارایی است.

در حال حاضر، میانگین هزینه روزانه LTH برای بیت کوین در 221 BTC قرار دارد که یکی از پایین‌ترین سطوح در ماه‌های اخیر را نشان می‌دهد. Darkfost همچنین نسبت سود خروجی خرج شده (SOPR) را نشان داد که در 1.13 قرار دارد و تأیید می‌کند که دارندگان BTC در سطوح سودآوری باقی مانده‌اند. با قرار گرفتن معیارهای کلیدی در این سطوح حیاتی، ساختار بازار مطلوب به نظر می‌رسد.

Bitcoin
فرصت‌ های بازار
لوگو Major
Major قیمت لحظه ای(MAJOR)
$0.12627
$0.12627$0.12627
+0.54%
USD
نمودار قیمت لحظه ای Major (MAJOR)
سلب مسئولیت: مطالب بازنشرشده در این وب‌ سایت از منابع عمومی گردآوری شده‌ اند و صرفاً به‌ منظور اطلاع‌ رسانی ارائه می‌ شوند. این مطالب لزوماً بازتاب‌ دهنده دیدگاه‌ ها یا مواضع MEXC نیستند. کلیه حقوق مادی و معنوی آثار متعلق به نویسندگان اصلی است. در صورت مشاهده هرگونه محتوای ناقض حقوق اشخاص ثالث، لطفاً از طریق آدرس ایمیل service@support.mexc.com با ما تماس بگیرید تا مورد بررسی و حذف قرار گیرد.MEXC هیچ‌ گونه تضمینی نسبت به دقت، جامعیت یا به‌ روزبودن اطلاعات ارائه‌ شده ندارد و مسئولیتی در قبال هرگونه اقدام یا تصمیم‌ گیری مبتنی بر این اطلاعات نمی‌ پذیرد. همچنین، محتوای منتشرشده نباید به‌عنوان توصیه مالی، حقوقی یا حرفه‌ ای تلقی شود و به منزله پیشنهاد یا تأیید رسمی از سوی MEXC نیست.