بیت کوین نتوانست رالی کند؛ جی‌پی مورگان می‌گوید احساسات کوتاه‌مدت بر ضعف دلار غلبه می‌کند

قیمت ارز دیجیتال بیت کوین در 24 ساعت گذشته 7٪ کاهش یافته و به 83,237 دلار رسیده است، زیرا تحلیلگران JPMorgan توضیح می‌دهند که آخرین ضعف در این ارز دیجیتال بیشتر ناشی از احساسات کوتاه‌مدت بازار و شرایط نقدینگی است تا کاهش اخیر دلار آمریکا.

علی‌رغم کاهش ارزش دلار آمریکا، ارز دیجیتال بیت کوین نتوانسته است رالی معکوس معمول خود را به نمایش بگذارد، که رفتار فعلی آن را به عنوان یک دارایی حساس به ریسک نشان می‌دهد نه یک پوشش سنتی در برابر ضعف ارزی.

تحلیلگران JPMorgan خاطرنشان می‌کنند که کاهش اخیر دلار آمریکا عمدتاً ناشی از جریان سرمایه کوتاه‌مدت، تعرفه‌ها و تغییرات در احساسات سرمایه‌گذاران بوده است، نه هر گونه تغییر معنی‌داری در چشم‌انداز رشد یا سیاست فدرال رزرو.

اگرچه شاخص دلار (DXY) در طول سال گذشته تقریباً 10٪ کاهش یافته است، استراتژیست‌ها اشاره می‌کنند که اختلاف نرخ بهره در واقع از ابتدای سال به نفع ایالات متحده حرکت کرده است. این نشان می‌دهد که ضعف دلار ممکن است موقتی باشد، مشابه کاهش کوتاه مشاهده شده در آوریل گذشته، و با نشان دادن انعطاف‌پذیری اقتصاد ایالات متحده، ثبات مورد انتظار است.

ارز دیجیتال بیت کوین همچنان به احساسات ریسک وابسته است

JPMorgan بیشتر استدلال می‌کند که عملکرد ضعیف ارز دیجیتال بیت کوین نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران در حال حاضر چگونه این دارایی را درک می‌کنند. به جای اینکه مانند طلا به عنوان یک ذخیره ارزش عمل کند، ارز دیجیتال بیت کوین همچنان مطابق با احساسات ریسک گسترده‌تر و روندهای نقدینگی جهانی معامله می‌شود.

این موضوع پس از آنکه فدرال رزرو نرخ بهره را بدون تغییر حفظ کرد و جروم پاول، رئیس آن، موضع محتاطانه را حفظ کرد که بر دارایی‌های پرریسک از جمله ارزهای دیجیتال فشار وارد کرد، آشکار شد. در مقابل، طلا و سایر دارایی‌های سخت در میان همان ضعف دلار به شدت رالی کرده‌اند و از نقش تثبیت شده خود به عنوان پوشش‌های کلان بهره‌مند شده‌اند.

با نگاه به آینده، JPMorgan انتظار دارد که ارز دیجیتال بیت کوین از پوشش‌های سنتی تورم و ارز عقب بماند تا زمانی که اصول کلان مانند تغییرات در انتظارات رشد یا پویایی نرخ بهره، کنترل را به دست بگیرند. در حال حاضر، حجم معاملات کم و انقضای آتی گزینه‌های کریپتو همچنان حرکت صعودی BTC را محدود می‌کند.

ارز دیجیتال بیت کوین حمایت کلیدی در 85 هزار دلار را می‌شکند زیرا RSI سطوح فروش بیش از حد را نشان می‌دهد

قیمت ارز دیجیتال بیت کوین زیر یک منطقه حمایت کلیدی در حدود 85,000 دلار شکسته است که نشان‌دهنده یک شکست نزولی در نمودار 4 ساعته است. این حرکت پس از یک دوره فاز تحکیم جانبی در این منطقه حمایت عمده رخ داده است که نشان می‌دهد سطح قبلی علاقه خریداران نتوانسته است حفظ شود. شکست با یک افت شدید قیمت به 83,397 دلار همراه است که فشار فروش افزایش یافته در کوتاه‌مدت را برجسته می‌کند.

شاخص قدرت نسبی (RSI) به 23.27 کاهش یافته و به عمق قلمرو فروش بیش از حد وارد شده است. این نشان می‌دهد که در حالی که فروشندگان غالب هستند، بازار ممکن است برای یک بازگشت موقت تسکین یا فاز تحکیم آماده باشد، اگرچه روند غالب همچنان نزولی باقی می‌ماند تا زمانی که سطوح حمایت دوباره به دست آید. از نظر تاریخی، شکست‌های مشابه زیر مناطق حمایت عمده اغلب منجر به حرکات نزولی تسریع شده شده‌اند، به این معنی که معامله‌گران باید نسبت به کاهش‌های بیشتر محتاط باشند.

تحلیل نمودار BTCUSD. منبع: Tradingview

ارز دیجیتال بیت کوین با افت کوتاه‌مدت مواجه است

مقاومت از ازدحام قیمتی قبلی نزدیک به 87,500–88,000 دلار ظاهر می‌شود که می‌تواند به عنوان یک سقف کوتاه‌مدت در صورت وقوع یک بازگشت اصلاحی عمل کند. نمودار همچنین یک قیمت هدف بلندمدت بالای 95,000 دلار را نشان می‌دهد، اما رسیدن به این سطح نیازمند یک معکوس شدن قابل توجه در حرکت و بازپس‌گیری حمایت از دست رفته قبلی است.

در حال حاضر، ترکیب یک شکست نزولی، RSI فروش بیش از حد، و شکست در حفظ منطقه حمایت، ارز دیجیتال بیت کوین را به عنوان آسیب‌پذیر در برابر افت کوتاه‌مدت بیشتر قرار می‌دهد، در حالی که برجسته می‌کند که هر بازگشتی می‌تواند با فشار فروش قوی مواجه شود.

به طور کلی، تصویر تکنیکال به نفع فروشندگان است، با منطقه حمایت عمده که اکنون به عنوان یک نقطه مرجع بالقوه برای نظارت بر واکنش بازار عمل می‌کند. معامله‌گران باید سیگنال‌های بازیابی RSI و حرکت قیمت در اطراف حمایت شکسته را برای شناسایی فرصت‌های معکوس بالقوه یا ادامه روند نزولی تماشا کنند.

مقالات مرتبط: