Telegramが黙認し、Tetherは沈黙：史上最大の闇市場の狂乱。

著者:Andy Greenberg

編集:Deep Tide TechFlow

かつて、オンライン闇市場はダークウェブの影に隠れていた。しかし今、それらはテレグラムのような公開プラットフォームに移動し、史上類を見ない規模の不正な富を蓄積している。

10年以上前、麻薬、銃、様々な密輸品の闇市場がダークウェブに初めて登場した時、暗号資産の技術的洗練性と匿名化ソフトウェアTorが、数十億ドル規模の不正取引を可能にする鍵のように思われた。

しかし、2025年までには、これらすべてがやや時代遅れに見える。今日、数百億ドル規模の闇市場暗号資産取引を完了するために必要なのは、詐欺師や人身売買業者にプラットフォームを提供する意欲のあるメッセージングアプリ、禁止された際にチャンネルやアカウントを再作成する粘り強さ、そして流暢な中国語だけである。

暗号資産追跡企業Ellipticの最近の分析によると、テレグラムメッセージングサービスをベースにした中国の暗号資産詐欺市場エコシステムは、前例のない規模にまで成長している。2025年初頭にテレグラムが最大級のマーケットプレイス2つを禁止した後、一時的に減少したものの、現在の主要な2つのマーケットプレイス「Potato Escrow」と「New Coin Escrow」は、マネーロンダリング、詐欺ツールの販売(盗まれたデータ、偽投資ウェブサイト、AI顔交換ツールなど)、その他の闇市場サービス(代理出産や未成年の売春など)を通じて、月間約20億ドルの取引を生み出している。

暗号資産ロマンス詐欺や投資詐欺は、残忍な「豚の屠殺」手口で悪名高い。これらの詐欺は主に東南アジアの秘密基地から運営されており、しばしば数千人の人身売買被害者が働かされている。FBIによると、これらの詐欺は米国だけで年間約100億ドルを騙し取っており、世界で最も収益性の高いサイバー犯罪の一つとなっている。

「Potato Escrow」や「Xinbi Escrow」のようなマーケットプレイスは、これらの詐欺組織にマネーロンダリングサービスやその他の関連ツールを提供することで、急速に拡大し巨大化している。「暗号資産の不正使用を考慮すると、現在これより大きなものはない」とEllipticの共同創設者兼主席科学者のTom Robinsonは述べた。

実際、これらの犯罪マーケットプレイスは、現在最大のオンライン闇市場であるだけでなく、歴史上最大級のものでもある。かつて支配的だったダークネットマーケットプレイスAlphaBayは、麻薬、盗まれたデータ、ハッキングツールの販売で悪名高かった。FBIによると、AlphaBayは2年半の運営期間中に10億ドル以上の取引を処理し、これは元祖Silk Roadダークネットマーケットプレイスのピークの10倍である。一方、ロシアのダークネットマーケットプレイスHydraは、7年間の運営で50億ドル以上の取引を促進し、暗号資産泥棒やランサムウェアグループにマネーロンダリングサービスを提供していた。

対照的に、Ellipticのデータによると、中国のテレグラムマーケットプレイスHuione Guaranteeは、2021年から2025年の間に驚異的な270億ドルの取引を処理しており、これまでのどのオンライン闇市場をも大きく上回っている。テレグラムプラットフォーム上で完全に公然と運営されているにもかかわらず、「史上最大の不正オンラインマーケットプレイス」と呼ばれている。

5月に米国財務省の金融犯罪取締ネットワーク(FinCEN)がマネーロンダリングプラットフォームとして指定したことにより、テレグラムが「Huiwang Guarantee」(その後「Haowang Guarantee」に改名)を禁止したにもかかわらず、市場は消滅しなかった。Haowang Guaranteeが株式を保有する「Tudou Guarantee」が迅速にその空白を埋めた。Ellipticのデータによると、Tudou Guaranteeの月間取引高は11億ドルに達し、Haowang Guaranteeの月間取引高14億ドルにほぼ匹敵している。一方、2位の暗号資産詐欺市場「Xinbi Guarantee」も、5月に禁止され再上場したが、月間取引高は8億5,000万ドルに増加している。これら2つのマーケットプレイスの合計取引高は、以前保有していた市場規模全体を上回っている。Ellipticは現在約30の同様のマーケットプレイスを監視しており、年間取引高は数百億ドルに達している。

6月、Wired誌がこれらのマーケットプレイスが公衆の目の前で犯罪帝国を再構築している状況についてテレグラムに連絡したところ、テレグラムの対応が論争を引き起こした。テレグラムは、これらのマーケットプレイスをブロックしないことを決定したと述べ、中国のユーザーに「資本規制」を回避する手段を提供していると主張した。この規制により、市民はしばしば国際的な資金の流れのための代替手段を求めざるを得なくなっている。「私たちは各報告をケースバイケースで評価し、一律の禁止を断固として拒否します。特に、ユーザーが権威主義体制によって課された抑圧的な制限を回避しようとしている場合はそうです」とテレグラムは6月のWiredへの声明で述べた。「私たちは、ユーザーのプライバシーを保護し、金融の自律性を含む基本的自由を擁護することに断固として取り組んでいます。」

この姿勢は広範な論争を引き起こし、プライバシーと自由を保護する名目でサイバー犯罪に目をつぶることが許されるのかという考察を促した。

Ellipticやその他の詐欺業界アナリストは、テレグラムの自由市場擁護の主張を強く反論し、「Potato Guarantee」や「Trust Guarantee」のようなマーケットプレイスの大部分が違法であると指摘している。詐欺関連サービスを超えて、これらのマーケットプレイスは売春も含んでおり、Trust Guaranteeの投稿には「ロリータ」や「少女」などの未成年者の性を示唆する広告も含まれている。さらに、これらの詐欺の顧客は、現代の奴隷制環境における強制労働を広範に利用していることが記録されている。

「彼らはこの詐欺経済と人身売買を閉鎖する能力を持っているが、その代わりに暗号資産詐欺師のための『クラシファイド広告プラットフォーム』になってしまった」と、元サンタクララ郡地方検事で現在詐欺対策組織Operation ShamrockのリーダーであるErin Westは述べた。「これらの悪人たちは、彼らの悪いプラットフォームを使って他の悪人たちを助けている。」

テレグラムに加えて、もう一つの暗号資産企業であるTetherも、これらの詐欺マーケットプレイスで重要な役割を果たしている。この人気のある「ステーブルコイン」は、これらのマーケットプレイスにおけるマネーロンダリング取引の好ましいツールである。ほとんどの暗号資産とは異なり、Tetherは中央集権的な構造を持っており、つまりその背後にある企業(Tether)がいつでも資金を押収または凍結できる。しかし、同社は支援する膨大な資金の流れにほとんど介入していない。

テレグラムとTetherは、「Potato Guarantee」と「Tether Guarantee」の闇市場取引における彼らの役割に関するWIREDのコメント要請に応答しなかった。

ハーバード大学アジアセンターの客員研究員で国際犯罪を専門とするJacob Simsは、TetherとTelegramの詐欺業界の拡大に対抗する取り組みは、東南アジアの法執行機関が詐欺拠点に対して行う「象徴的な」襲撃を反映していると考えている。これらの作戦はしばしば単に象徴的なものであり、詐欺グループが再構築して活動を再開することを許している。「すべてのレベルでの効果のない執行が、真に効果的な取り締まりを妨げている」とSimsは述べた。

Simsはまた、国際政府と法執行機関の協調した協力を通じてのみ、この状況を実質的に変えることができると指摘した。彼はこの取り組みをテロリズムや麻薬密売に対抗するための協調的なグローバルな取り組みに例え、猖獗を極める詐欺を助長する企業に対して同様の国際的圧力を適用すべきだと主張した。

「この増大する詐欺業界への現在の対応は、まだ協調的で緊急のレベルには達していない」とSimsは述べた。「問題は、それが引き起こす甚大な被害に見合うレベルにまで引き上げた時にのみ解決できる。」