Nvidia (NVDA): Stifel i Mizuho podnoszą cele, gdy popyt na AI pozostaje silny

TLDR

• Nvidia opublikowała wyniki EPS za Q1 FY27 na poziomie 1,87 USD, powyżej szacunków 1,76 USD, przy przychodach 81,62 mld USD — wzrost o 85,2% rok do roku
• Stifel podniósł cenowy cel dla NVDA do 282 USD, a Mizuho do 300 USD, obaj potwierdzając rekomendację Kupuj
• Nvidia ogłosiła program skupu akcji o wartości 80 mld USD i podwyższyła kwartalną dywidendę z 0,01 USD do 0,25 USD na akcję
• Konsensus Wall Street to Silne Kupuj, ze średnim celem cenowym ~304 USD, co implikuje około 43% wzrostu od obecnych poziomów
• Pomimo silnych wyników, akcje NVDA poruszają się bocznie po publikacji wyników, z pewną ostrożnością dotyczącą wyceny i publicznym ostrzeżeniem od Michaela Burry'ego

Nvidia opublikowała wyniki za pierwszy kwartał roku fiskalnego 2027 w dniu 20 maja, które przebiły oczekiwania Wall Street zarówno pod względem przychodów, jak i zysku. Przychody wyniosły 81,62 mld USD, przekraczając szacunki analityków na poziomie 78,42 mld USD i rosnąc o 85,2% w porównaniu z tym samym kwartałem rok wcześniej. EPS osiągnął 1,87 USD wobec konsensusu na poziomie 1,76 USD.

NVIDIA Corporation, NVDA

Akcje NVDA otworzyły się w środę na poziomie 214,86 USD i zyskały około 15% od początku roku. Roczny zakres kształtuje się pomiędzy 132,92 USD a 236,54 USD.

Pomimo silnych wyników, reakcja akcji była stonowana. Traderzy obserwują, czy drift po wynikach przerodzi się w głębszą korektę.

Analityk Stifela Ruben Roy utrzymał rekomendację Kupuj i podniósł cel cenowy do 282 USD z 250 USD. Wskazał na komentarze zarządu dotyczące tego, że procesor Vera CPU otwiera nowy rynek o łącznej wartości adresowalnej 200 mld USD, z około 20 mld USD przychodów ze sprzedaży samodzielnych procesorów CPU oczekiwanych w FY27.

Roy zwrócił również uwagę na siłę cen GPU. Ceny wynajmu H100 wzrosły o 20% od początku roku, a ceny chmurowe A100 o 15%. Nazwał to oznaką silnego popytu dalece wykraczającego poza normalne cykle amortyzacji.

Wyróżniał się również biznes sieciowy Nvidii. Przychody wzrosły o 199% rok do roku do 14,8 mld USD. Roy opisał Spectrum-X jako produkt, który ewoluował do pozycji lidera kategorii AI-Ethernet pod względem przychodów.

Mizuho wyznacza cel na poziomie 300 USD

Vijay Rakesh z Mizuho podniósł swój cel cenowy do 300 USD z 275 USD, również utrzymując rekomendację Kupuj. Oczekuje, że Nvidia pozostanie wiodącym dostawcą procesorów AI-GPU i przewiduje, że akcje osiągną około 25-krotność szacowanych zysków na FY28.

Rakesh zauważył, że Vera Rubin jest na dobrej drodze do premiery w kwartale październikowym. Przytoczył również prognozę Nvidii, że możliwość infrastruktury AI wzrośnie do 3–4 bilionów USD do 2030 roku.

Przychody z fizycznej AI przekroczyły 9 mld USD w ciągu ostatnich 12 miesięcy, napędzane przez rosnące partnerstwa motoryzacyjne z BYD, Uber, Geely i Hyundai.

Na Wall Street 38 analityków ocenia NVDA jako Kupuj, jeden jako Trzymaj, a jeden jako Sprzedaj. Średni cel cenowy wynosi około 304 USD, co implikuje około 43% wzrostu od obecnych poziomów. Melius Research ma najwyższy cel na Wall Street na poziomie 400 USD.

Skup akcji i podwyższenie dywidendy

Zarząd Nvidii zatwierdził program skupu akcji o wartości 80 mld USD, uzupełniając pozostałe już 39 mld USD. CFO Colette Kress stwierdziła, że firma planuje zwrócić akcjonariuszom około 50% wolnych przepływów pieniężnych w FY27.

Kwartalna dywidenda została znacznie podwyższona — z 0,01 USD na akcję do 0,25 USD na akcję. Dywidenda zostanie wypłacona 26 czerwca posiadaczom akcji zarejestrowanym na dzień 4 czerwca.

CX Institutional zwiększył swój udział w NVDA o 1,4% w Q4, podnosząc swoje zasoby do 300 575 akcji wartych około 56,1 mln USD. Inwestorzy instytucjonalni łącznie posiadają 65,27% akcji.

Nie wszystkie nastroje są pozytywne. Michael Burry wydał publiczne ostrzeżenie, że akcje mogą doświadczyć gwałtownego spadku, wskazując na euforię związaną ze sztuczną inteligencją i zatłoczone transakcje momentum jako czynniki ryzyka.

50-dniowa średnia krocząca akcji wynosi 197,43 USD, a 200-dniowa 189,19 USD. Kapitalizacja rynkowa wynosi approximately 5,20 bln USD.

The post Nvidia (NVDA) Stock: Stifel and Mizuho Lift Targets as AI Demand Holds Strong appeared first on CoinCentral.