Банковские группы США выступают за более строгие правила AML для вторичных рынков стейблкоинов

BitcoinWorld

Банковские группы США добиваются более строгих правил AML для вторичных рынков стейблкоинов

Два крупнейших банковских объединения США призывают федеральных регуляторов устранить то, что они описывают как существенные пробелы в области противодействия отмыванию денег (AML) на вторичном рынке стейблкоинов. В совместном комментарии, направленном в Сеть по борьбе с финансовыми преступлениями Министерства финансов (FinCEN) и Управление по контролю за иностранными активами (OFAC), Институт банковской политики (BPI) и The Clearing House заявили, что наиболее существенные риски незаконного финансирования с участием стейблкоинов возникают после того, как токены покидают прямой контроль эмитента.

Риски вторичного рынка под пристальным вниманием

Банковские группы утверждают, что действующая регуляторная база уделяет непропорционально большое внимание эмитентам стейблкоинов, во многом игнорируя транзакции, происходящие на платформах децентрализованных финансов (DeFi), у определённых кастодианов цифровых активов и на криптовалютных биржах. По словам авторов письма, этот пробел создаёт регуляторный вакуум, в котором злоумышленники могут использовать вторичный рынок для перемещения средств при минимальном контроле.

BPI и The Clearing House особо призвали FinCEN и OFAC выйти за рамки жёсткой модели соответствия на основе контрольных списков. Вместо этого они выступают за более динамичный, риск-ориентированный подход, который налагает чёткие обязательства на протоколы DeFi и посредников, обеспечивающих транзакции на вторичном рынке. Группы утверждают, что без подобных мер действующая система остаётся уязвимой для отмывания денег и уклонения от санкций.

Традиционные финансы отвечают на опасения криптоиндустрии

Это давление со стороны традиционного банковского сектора представляет собой заметный контраргумент в ответ на продолжающиеся опасения криптовалютной индустрии. Многие сторонники крипто предупреждали, что чрезмерно широкие или предписывающие нормы AML могут сдержать инновации и навредить росту экосистемы DeFi. Однако банковские группы утверждают, что отсутствие чётких правил для вторичного рынка представляет более серьёзный системный риск, особенно по мере того, как стейблкоины всё глубже интегрируются в основную финансовую инфраструктуру.

Письмо было представлено в рамках более широкого регуляторного обзора FinCEN и OFAC, которые в настоящее время оценивают, достаточно ли существующие механизмы AML и санкционного контроля охватывают цифровые активы. Банковские группы подчеркнули, что их рекомендации не направлены на сдерживание технологического развития, а призваны обеспечить безопасность финансовой системы по мере распространения новых платёжных методов.

Последствия для регулирования стейблкоинов и участников рынка

Вмешательство BPI и The Clearing House свидетельствует о том, что крупные финансовые институты внимательно следят за тем, как регуляторы формируют правила в отношении стейблкоинов. Если FinCEN и OFAC примут эти рекомендации, платформы DeFi и криптобиржи могут столкнуться с более строгими требованиями к соблюдению норм AML, включая усиленный мониторинг транзакций и обязательства по отчётности. Для эмитентов стейблкоинов акцент может сместиться с внутреннего контроля на обеспечение подотчётности нижестоящих посредников.

Участники рынка должны быть готовы к более сложному регуляторному ландшафту, в котором транзакции на вторичном рынке станут основным объектом правоприменения. Это может привести к росту операционных расходов для протоколов DeFi и бирж, но также потенциально — к повышению доверия со стороны институциональных инвесторов, которые до сих пор с осторожностью относились к этому сектору из-за неопределённости в вопросах соответствия требованиям.

Заключение

Совместное письмо BPI и The Clearing House подчёркивает растущий консенсус среди традиционных финансовых институтов о том, что регулирование стейблкоинов должно выходить за рамки уровня эмитента. Акцентируя внимание на уязвимостях вторичного рынка, банковские группы добиваются создания более комплексной системы AML, охватывающей весь жизненный цикл транзакций со стейблкоинами. По мере того как FinCEN и OFAC обдумывают дальнейшие шаги, их решение, вероятно, окажет долгосрочное влияние на то, как стейблкоины торгуются, хранятся и регулируются в США.

Часто задаваемые вопросы

В1: Что такое вторичный рынок стейблкоинов?
Вторичный рынок — это транзакции со стейблкоинами после их выпуска, когда они торгуются на биржах, платформах DeFi или передаются между пользователями. Это отличается от первичного рынка, где стейблкоины выпускаются или погашаются непосредственно у эмитента.

В2: Почему банковские группы считают вторичный рынок более высокорисковым с точки зрения незаконного финансирования?
Они утверждают, что после того как стейблкоины покидают эмитента, они могут торговаться или передаваться через менее регулируемых посредников, таких как протоколы DeFi или определённые кастодианы, где средства контроля AML могут быть слабее или полностью отсутствовать. Это создаёт возможности для отмывания денег и уклонения от санкций.

В3: Какие изменения предлагают BPI и The Clearing House?
Они хотят, чтобы FinCEN и OFAC возложили чёткие обязательства AML на компании в сфере DeFi, кастодианов цифровых активов и биржи, обеспечивающие транзакции на вторичном рынке, вместо того чтобы полагаться исключительно на формальный контрольный список соответствия. Они выступают за риск-ориентированный подход, который устраняет существующие регуляторные лазейки.

Эта публикация «Банковские группы США добиваются более строгих правил AML для вторичных рынков стейблкоинов» впервые появилась на BitcoinWorld.