Robert, po ukończeniu 70,5 roku życia, pyta Clarka Howarda, co zrobić z RMD z trzech kont emerytalnych

Wpis Robert, po ukończeniu 70,5 roku życia, pyta Clarka Howarda, co zrobić z RMD z trzech kont emerytalnych pojawił się pierwszy na 24/7 Wall St..

Słuchacz o imieniu Robert zadzwonił do The Clark Howard Show z problemem, o którym większość oszczędzających mogłaby tylko marzyć: IRS zmuszał go do wypłacania pieniędzy z kont emerytalnych, a on nie potrzebował ani grosza na pokrycie rachunków. Odpowiedź Clarka była krótka, bezpośrednia i w większości trafna – z jedną poważną luką, która co roku kosztuje emerytów tysiące dolarów.

Zajmuję się planowaniem dochodów emerytalnych od ponad 15 lat i pytanie o reinwestowanie RMD jest jednym z najczęstszych – i najczęściej źle rozwiązywanych – zagadnień, jakie słyszę w programach o finansach osobistych. Oto fragment audycji z 7 lutego 2018 roku. Po tym, jak Robert wyjaśnił, że przekroczył 70,5 roku życia, dzieli wymaganą minimalną wypłatę między wszystkie trzy konta i posiada łącznie około 500 000 dolarów, Clark powiedział mu:

„Jeśli nie chcesz tego oddać rodzinie ani na cele charytatywne, nie chcesz zrobić czegoś przyjemnego dla siebie i nie potrzebujesz tych pieniędzy – to może zabrzmieć dziwnie – zainwestowałbym je na koncie inwestycyjnym i kupił coś w rodzaju funduszu indeksowego całego rynku akcji. To byłby ostatecznie świetny składnik majątku do odziedziczenia przez kogoś w odległej przyszłości."

Werdykt: reinwestuj, ale starannie wybierz strukturę konta

Instynkt Clarka jest słuszny. RMD, którego nie potrzebujesz, powinno wrócić do pracy, zamiast tracić na inflacji na koncie rozliczeniowym. Mechanizm, który Robert i każdy emeryt w jego sytuacji musi zrozumieć, to różnica między kontem z odroczonym podatkiem a opodatkowanym kontem maklerskim, ponieważ RMD jest pomostem między nimi.

Gdy wypłacasz pieniądze z tradycyjnego IRA lub 401(k), każdy dolar trafia na zeznanie podatkowe jako zwykły dochód. Dla małżeństwa składającego wspólne zeznanie w 2026 roku dochód ten nakłada się na świadczenia Social Security i emeryturę, trafiając do przedziału podatkowego 22%. Podatek jest należny niezależnie od tego, czy wydasz gotówkę na zakupy, czy zostawisz ją na koncie oszczędnościowym przynoszącym 4%.

Po zapłaceniu tego podatku od zwykłego dochodu właściwym krokiem jest ponowne zainwestowanie środków na zwykłym opodatkowanym koncie maklerskim. W ramach takiego konta szeroki fundusz indeksowy generuje głównie kwalifikowane dywidendy i długoterminowe zyski kapitałowe, opodatkowane według preferencyjnych stawek. Celem jest przeniesienie pieniędzy ze struktury z odroczonym podatkiem do struktury efektywnej podatkowo. To jest ta druga struktura, której Robert potrzebuje.

Obliczenia dla RMD w wysokości 20 000 dolarów

Załóżmy, że łączne RMD Roberta wynosi 20 000 dolarów, a jego krańcowy przedział podatkowy to 22%. Niezależnie od wszystkiego jest winien około 4 400 dolarów federalnego podatku. Pozostałe 15 600 dolarów, zainwestowane w fundusz indeksowy całego rynku, może się pomnażać przez lata i przejść na spadkobierców ze zwiększoną podstawą kosztu nabycia w momencie śmierci. Niezrealizowane zyski zgromadzone przez fundusz w ciągu jego życia zostają wyzerowane dla następnego pokolenia.

Porównaj to z pozostawieniem 15 600 dolarów na koncie oszczędnościowym o wysokiej stopie zwrotu. Odsetki są co roku opodatkowane jak zwykły dochód, a kapitał nigdy nie rośnie powyżej stawki oferowanej przez bank. W ciągu dekady różnica między obiema strategiami liczona od RMD z jednego roku może łatwo sięgnąć pięciocyfrowej kwoty.

Zmienna, która zmienia wszystko: czy jesteś osobą dobroczynną?

Tu właśnie Clark nie docenił możliwości. Jeśli Robert wspiera kościół, swoją uczelnię lub jakąkolwiek organizację 501(c)(3), może skorzystać z Kwalifikowanej Dystrybucji Charytatywnej (QCD), aby przesłać bezpośrednio z IRA do organizacji charytatywnej do 108 000 dolarów (limit na rok 2025, corocznie indeksowany). Te środki zaspokajają jego RMD i w ogóle nie pojawiają się w zeznaniu podatkowym.

Jest to znacznie korzystniejsze niż pobranie RMD, zapłacenie 22% podatku, a następnie wypisanie czeku. Przy standardowym odliczeniu na rok 2026 wynoszącym 29 200 dolarów większość emerytów nie wyszczególnia już odliczeń, co oznacza, że zwykła darowizna na cele charytatywne nie przynosi żadnych korzyści podatkowych. QCD całkowicie omija pułapkę standardowego odliczenia.

Clark wspomniał o możliwości przekazywania darów rodzinie i ta opcja wciąż działa. Roczne zwolnienie z podatku od darowizn w 2026 roku wynosi 19 000 dolarów, co oznacza, że Robert i jego małżonka mogą przekazać 38 000 dolarów każdemu dorosłemu dziecku lub wnukowi rocznie bez żadnych formalności podatkowych. Haczyk: nadal płaci podatek dochodowy od RMD przed przekazaniem darowizny. QCD nie ma tego obciążenia.

Co Robert (i Ty) powinni faktycznie zrobić

1. Potwierdź swój wiek RMD. Próg 70,5 roku z rozmowy Roberta w 2018 roku już nie obowiązuje. Na mocy SECURE 2.0 wiek wyzwalający wynosi teraz 73 lata, a w 2033 roku wzrośnie do 75 lat. Jeśli skończyłeś 73 lata w tym roku, Twoje pierwsze RMD jest należne do 1 kwietnia przyszłego roku.
2. Wypłacaj ze strony obligacyjnej portfela. Clark powiedział Robertowi, aby pobierał dystrybucję z mniej zmiennej części swoich kont, tak aby procent składany z akcji pozostał nienaruszony. Ta sama logika dotyczy Ciebie.
3. Jeśli wspierasz cele charytatywne, najpierw skorzystaj z QCD. Zadzwoń do depozytariusza IRA i poproś go, aby wystawił czek bezpośrednio na rzecz organizacji charytatywnej. Zrób to przed grudniem, aby zaliczyło się do bieżącego roku podatkowego.
4. Resztę reinwestuj na opodatkowanym koncie maklerskim. Fundusz indeksowy całego rynku akcji lub jego odpowiednik zarządzany podatkowo utrzymuje roczne obciążenie podatkowe bliskie zeru i zapewnia spadkobiercom zwiększoną podstawę kosztu nabycia.
5. Rozważ miesięczne automatyczne RMD u swojego depozytariusza. Schwab, Fidelity i Vanguard obliczą i wypłacą właściwą kwotę każdego miesiąca, rozkładając ryzyko timingu rynkowego na cały rok.

Podstawowa odpowiedź Clarka dla Roberta pozostaje aktualna: nie pozwól, aby wymuszone wypłaty zamieniły się w bezczynną gotówkę. Doprecyzowanie polega na tym, że najmądrzejszy pierwszy dolar niechcianego RMD trafia na cele charytatywne przez QCD, kolejne dolary idą do taniego funduszu indeksowego w ramach opodatkowanego konta maklerskiego, a spadek, który Clark opisał, zadba o siebie sam.

Wpis Robert, po ukończeniu 70,5 roku życia, pyta Clarka Howarda, co zrobić z RMD z trzech kont emerytalnych pojawił się pierwszy na 24/7 Wall St..